Num mercado mais difícil, alguns investidores optam por nomes familiares de dividendos por segurança. Mas fora da segurança do grupo blue-chip, existem empresas menos conhecidas que ainda oferecem retornos elevados e qualidade suficiente para merecer uma análise mais detalhada. Esses nomes desconhecidos podem não receber muita atenção, mas é aí que começam as oportunidades de renda interessantes.
Mas, é claro, retornos elevados não significam automaticamente bons investimentos. É por isso que hoje procuro ações de alto rendimento que ainda passem pelo escrutínio de Wall Street.
Usando o Stock Screener do Barchart, selecionei os seguintes filtros para obter minha lista:
Rendimento Anual de Dividendos (FWD): Deixado em branco para que eu possa classificá-lo mais tarde, do maior para o menor.
Valor de mercado ($K): US$ 300 milhões – US$ 10 bilhões. Empresas “pequenas” a “médias” que geralmente são esquecidas.
Avaliação atual do analista: 3,5-5. Ações que os analistas chamam de “compra moderada” ou “compra forte”.
Número de analistas: 12 ou mais. Um número mais alto indica uma confiança de consenso mais forte.
Ideias para investimentos em dividendos: As melhores ações com dividendos. Esta lista compilada pela Barchart ajuda a restringir ainda mais o campo às empresas que já foram avaliadas quanto à solidez dos dividendos, consistência dos pagamentos e classificações dos analistas.
Configurei a tela, acertei os resultados e consegui 14 empresas. Abordarei os três primeiros com o maior rendimento anual de dividendos.
Vamos começar com o primeiro estoque de dividendos:
Coruja Azul Capital Corp. é uma empresa de desenvolvimento de negócios (BDC) que concede empréstimos a empresas de médio porte nos EUA. Ajuda empresas privadas estabelecidas a financiar o crescimento, aquisições e outras necessidades empresariais, ao mesmo tempo que faz parte da plataforma mais ampla por trás do recente investimento da Atlas Holdings. Anteriormente, incluí a Blue Owl Capital em minha lista das melhores ações com dividendos de média capitalização e, mesmo assim, seus retornos estavam na casa dos dois dígitos.
Hoje, as ações da Blue Owl são negociadas com uma capitalização de mercado de cerca de US$ 5,7 bilhões e pagam um dividendo futuro anual de US$ 1,48, o que se traduz em um rendimento de cerca de 13%, o mais alto desta lista e um dos maiores rendimentos disponíveis.
No entanto, um consenso entre 14 analistas classifica as ações da OBDC como uma “compra forte” e os preços-alvo indicam uma valorização potencial de até 36%.
O próximo estoque de dividendos na minha lista é Sixth Street Especialidade Lending Inc.Outra empresa de desenvolvimento de negócios que empresta para empresas de médio porte. Dá aos investidores acesso ao crédito privado através de uma carteira focada principalmente em empréstimos originados diretamente e outros investimentos geradores de rendimento. A Sixth Street concentra-se em players emergentes em setores de alto crescimento, como saúde, energia, tecnologia e muito mais.
A Sixth Street paga US$ 1,84 por ano, o que rende cerca de 9,7%. Para uma empresa com valor de mercado de cerca de US$ 1,8 bilhão, essa é uma quantia bastante grande.
Enquanto isso, um consenso entre 12 analistas classifica a ação como uma “compra moderada”, com os preços-alvo médios e altos implicando entre 18% e 32% de potencial de valorização da ação no próximo ano.
O último estoque de dividendos da minha lista é OneMain Holdings Inc.., uma empresa de financiamento ao consumo que fornece empréstimos pessoais e produtos relacionados a clientes não-prime em todos os EUA, a OneMain também foi notícia recentemente, graças ao seu programa de educação financeira sobre capacidade de crédito, quando o Texas passou a exigir cursos de finanças pessoais para estudantes do ensino secundário. Que ótima ideia!
Uma coisa que gosto no OneMain é que a ação já mostrou uma recuperação significativa depois de cair abaixo de US$ 50 em março. Isso me diz que os compradores estavam dispostos a entrar e apoiar as ações nesse nível. Para escolhas de dividendos, o preço nem sempre importa, mas é bom ver evidências de rendimento potencial e Capital de valorização.
Voltando atrás, OneMain tem um valor de mercado de quase US$ 7 bilhões e paga um dividendo anual futuro de US$ 4,20, o que se traduz em um rendimento de cerca de 7%.
O sentimento dos analistas também é otimista, com 17 analistas avaliando as ações com um consenso de “compra moderada”. As metas de preço médio e alto também implicam um ganho entre 15% e 44% no próximo ano – o mais alto desta lista.
Estas são três das ações de dividendos de maior rendimento que não são conhecidas hoje, apoiadas por Wall Street. Esses nomes não são para todos, pois podem não oferecer o mesmo nível de estabilidade ou longo histórico que Dividend Aristocrats ou Dividend Kings, mas todo nome de dividendo estabelecido teve que começar em algum lugar.
No entanto, para os investidores dispostos a olhar além dos nomes habituais de primeira linha, pode valer a pena olhar mais de perto estas empresas.
Na data da publicação, Rick Orford não tinha (direta ou indiretamente) nenhuma posição em nenhum dos títulos mencionados neste artigo. Todas as informações e dados neste artigo são apenas para fins informativos. Este artigo foi publicado originalmente em Barchart.com
